Finanziamenti e prodotti innovativi: come stare al fianco della crescita delle imprese

La crescita di qualsiasi impresa è strettamente correlata alla possibilità di accedere a fondi che consentano di portare avanti ricerca e sviluppo, di effettuare acquisizioni o investimenti in progetti importanti, di mettere in atto strategie di marketing adeguate e di mantenere la propria competitività. Tali fondi possono giungere da diversi canali.

A seconda della struttura, della sua dimensione, del settore di attività, della stabilità e via dicendo, l’azienda può ricevere i fondi di cui ha bisogno – sotto forma di finanziamenti o di prodotti finanziari innovativi, pensati appositamente per supportare i piani di crescita – da banche specializzate o stakeholder, oppure dallo Stato.

Tutti questi soggetti svolgono un ruolo fondamentale, soprattutto quando si pongono a fianco alle imprese nei momenti di maggiore discontinuità.

Soluzioni di finanziamento anche in caso di forte discontinuità

Tra i principali strumenti che possono essere messi a disposizione delle aziende per affiancarle nei processi di crescita e sviluppo rientrano i finanziamenti personalizzati. Questi possono offrire una soluzione ottimale laddove l’impresa punti a realizzare progetti particolarmente importanti e impegnativi, richiedenti anche competenze di alto livello.

I finanziamenti offrono un grande aiuto anche in presenza di turnaround o in situazioni di forte discontinuità. In questi casi, il creditore può offrire sostegni di vario genere, tra cui rientrano l’acquisto di crediti single name e le soluzioni di finanza super-senior, sfruttate in caso di crisi aziendale e caratterizzate da un’alta priorità rispetto ad altre tipologie di debiti.

Il factoring

Tra le soluzioni che possono essere offerte alle imprese per ottenere liquidità immediata e ridurre il rischio di insolvenza da parte dei creditori rientra il factoring. 

Questo consiste nel trasferimento delle fatture che non sono ancora state incassate a fronte del pagamento immediato di una somma di denaro. Con l’acquisto della fattura, l’ente assume su di sé il rischio di credito, mentre l’impresa cedente ottiene liquidità immediata e, oltre a ridurre il rischio di insolvenza, aumenta il rating creditizio.

Le soluzioni di investment banking

Oltre al rilascio di finanziamenti e all’acquisto di crediti, gli enti finanziari che desiderano offrire servizi di sostegno alla crescita e allo sviluppo alle imprese possono ricorrere all’investment banking. In questo caso, le aziende, anziché essere aiutate tramite finanziamenti diretti o l’acquisto di crediti insoluti, vengono sostenute tramite soluzioni di vario genere, dall’accesso al Capital Market agli strumenti di finanza strutturata finalizzati alla gestione dei rischi e all’ottenimento di capitale da fonti alternative.

Tra queste ultime rientrano, a titolo d’esempio, strumenti di finanza alternativa come la cartolarizzazione, la quale, attraverso un processo definito securitization, trasforma in titoli obbligazionari i prestiti e i debiti, vendendoli poi agli investitori e trasferendo, anche in questo caso, il rischio di credito ad altri soggetti. Tra le forme di cartolarizzazione rientrano anche i Basket Bond e i Basket Loan.

L’alternative debt

Per aiutare le imprese che hanno difficoltà ad accedere al prestito tradizionale o ad altri strumenti che consentono di ottenere liquidità e gestire i rischi, è possibile mettersi al loro fianco al fine di aiutarle in un percorso che consenta di accedere a canali di prestito alternativi. 

Tra questi rientrano i prestiti privati, rilasciati, anziché dalle banche o da altri istituti finanziari, da investitori privati, e il crowdfunding, strumento innovativo sempre più utilizzato dalle piccole e medie imprese per realizzare nuovi progetti e crescere.

Un valido aiuto per le imprese

Per rimanere competitive, le imprese necessitano di sostegno economico, nuovi capitali e strumenti che le aiutino a gestire i rischi di credito. Per favorirle in tal senso, banche, stakeholder e altri soggetti preposti possono offrire loro strumenti di vario genere, i quali vanno oltre i finanziamenti tradizionali e offrono un valido aiuto anche in caso di crisi e discontinuità del flusso di cassa, nonché per le imprese che non hanno la possibilità di ottenere credito tramite i canali tradizionali.